随着First Guardian基金崩盘，投资人恐将无法追回养老金储蓄。此事也引发了澳洲民众对自己退休金安全性的担忧。那么，First Guardian到底出了什么问题？而在澳大利亚，我们的养老金通常受到哪些保护？

多达 4.46亿澳元 的养老金或已在一个名为 First Guardian Master Trust 的受管投资计划中打了水漂。

据澳洲证券和投资委员会（ASIC）透露，大约有 6000名投资者通过以下养老金平台投资于First Guardian：Diversa、Netwealth和Equity Trustees。

ASIC指出，许多投资者是在接到“销售线索生成者”（lead generators）的电话后，被施压劝说将养老金转移到一个选择型基金中，然后再投资至First Guardian。

First Guardian的负责人 Falcon Capital 目前已经进入清算程序。清算机构FTI Consulting表示，此案预计至少需要一年时间来解决，并可能无法为投资者追回任何资金。

不过，清算人表示，如果投资者愿意支付费用，将在追讨资金过程中优先考虑他们。

FTI还指出，Falcon可能把投资者的资金投向了“房地产开发项目及与其董事存在关联的企业持股中”。

Super Consumers Australia 首席执行官 Xavier O’Halloran 表示，这次崩盘的并非养老金基金，而是一个“受管投资计划”。

这意味着它不受澳洲审慎监管局（APRA）监管，后者负责监管养老金基金的稳定性和透明度。

“这些失败的是投资选项，而非将这些选项纳入投资组合的养老金基金。”

—— O’Halloran

他打了个比方：“就像在超市里挑选品牌麦片一样，这些投资选项只是养老金平台货架上的一种产品。”

有赔偿吗？

澳洲确实设有一个“最后赔偿计划”（Compensation Scheme of Last Resort，CSLR），为遭遇金融损失的消费者提供一定赔偿，但赔偿上限为15万澳元，且前提是消费者曾向金融申诉机构（AFCA）提出申诉并获裁定未获支付。

O’Halloran表示，对于许多普通退休者而言，这远远不够，因为他们通常会有超过25万澳元的退休金。

如何评估养老金投资选项？

O’Halloran建议，投资时应选择受更多监管保护的 MySuper账户：这类账户经过年检，如果表现不佳需通知成员；若连续两年未通过测试，将禁止接收新成员。

常见的MySuper账户类型包括：

单一多元化投资选项：资金始终保持固定比例分布

生命周期投资策略：年轻时倾向成长型，接近退休时逐渐转向保守型

YourSuper工具可帮助比较各大养老金基金的表现。

不过他也提醒说，目前的监管仍有明显漏洞：

“许多退休者投资的选项并不接受监管测试，比如First Guardian这样的产品，这给投资者留下了巨大的风险。”

ASIC副主席 Sarah Court 警告称，以下销售手段可能暗藏陷阱：高压推销手法；冷不防的陌生电话；声称可提供免费养老金“健康检查”或抽奖；主动帮你找回“遗失养老金”；由无牌人士提供建议；与客户几乎只通过电话联系；缺乏产品披露文件；承诺不切实际的高收益。

“如果有人不停催你投资，要练习说‘不’的能力，”Sanlam Private Wealth投资专家Remo Greco表示。

“如果听起来好得不真实，那可能真的不是真的。”

这类崩盘事件常见吗？

除了First Guardian，还有两起近期类似事件：

Shield Master Fund：资产4.8亿澳元，5800名投资者

Australian Fiduciaries：资产1.6亿澳元，600名投资者

三起事件合计损失高达12亿澳元，涉及超过1.2万名澳人。

如何查询自己的养老金余额？

你可以通过 myGov 账户登录 澳洲税务局（ATO）在线服务查看养老金余额、整合账户或寻找遗失养老金：

1. 登录 myGov

2. 点击“服务” → 选择“澳洲税务局”

3. 点击左上角菜单（三条横线） → 选择“Super” → 查看或管理相关信息

总结建议：

  • 尽量选择监管严格的MySuper投资选项
  • 警惕陌生电话、高收益承诺和“免费服务”
  • 多使用政府工具（如YourSuper）比较基金表现
  • 定期登录myGov查看并管理养老金账户
  • 如果怀疑被骗或被误导投资，请立即联系AFCA或ASIC举报